0
0
- BSC Dự báo Cổ phiếu TCH, KDH, EVF Sẽ Được 2 ETF Mua Mới Trong Kỳ Cơ Cấu Sắp Tới
Vào ngày 7/6/2024, FTSE sẽ công bố danh mục cổ phiếu FTSE Vietnam All-share và FTSE Vietnam Index, và MarketVector sẽ công bố danh mục MarketVector Vietnam Local Index vào ngày 14/6/2024. Dự kiến ngày 21/6/2024 sẽ là ngày hoàn tất cơ cấu danh mục của các ETF tham chiếu theo các bộ chỉ số này, với ngày chốt dữ liệu chính thức là 31/5/2024.
FTSE ETF sẽ bán ra nhiều nhất 1,8 triệu cổ phiếu SSI. Bên cạnh đó, sẽ mua mới 2,5 triệu cổ phiếu KDH và 5,1 triệu cổ phiếu TCH. Ngoài ra, quỹ ETF này sẽ mua bổ sung 1,4 triệu cổ phiếu POW; 1,5 triệu cổ phiếu VIX; 1,5 triệu cổ phiếu NVL; 1,6 triệu cổ phiếu VND.
Với MarketVector Vietnam Local Index (VanEck Vectors Vietnam ETF tham chiếu), MarketVector Vietnam Local Index dự kiến không loại bỏ cổ phiếu nào. EVF, CTR và FRT sẽ được thêm mới nhờ nằm trong top 85% vốn hóa free-float tích lũy của các cổ phiếu thỏa mãn điều kiện. Tuy nhiên, giá trị có khả năng bị sai lệch do ngày áp dụng data, tỷ lệ free-float, trọng số đầu tư.
BSC chia làm 2 kịch bản cho việc bổ sung cổ phiếu vào MarketVector Vietnam Local Index do FRT đang ở ngưỡng điều kiện:
Kịch bản 1: FRT không được thêm vào. Trong trường hợp này, EVF và CTR sẽ được bổ sung mua mới lần lượt 11,9 triệu và 1 triệu cổ phiếu. VHM được mua bổ sung 1,67 triệu cổ phiếu; SSI được mua 1,96 triệu cổ phiếu. Ngược lại, VND bị bán nhiều nhất 2,4 triệu cổ phiếu, HPG bị bán 1,5 triệu cổ phiếu, NVL bị bán 1,7 triệu cổ phiếu.
Kịch bản 2: FRT được thêm vào MarketVector Vietnam Local Index. Trong trường hợp này, EVF sẽ được mua mới 11,75 triệu cổ phiếu, CTR 1 triệu cổ phiếu và FRT 769 nghìn cổ phiếu. SSI được mua bổ sung 1,66 triệu cổ phiếu, VHM được mua 1,67 triệu cổ phiếu. Ngược lại, VND sẽ bị bán nhiều nhất 2,72 triệu cổ phiếu, NVL bị bán 2 triệu cổ phiếu, SHB bị bán 1,6 triệu cổ phiếu.
Trước đó, SSI Research đã dự báo chỉ số FTSE Vietnam Index như sau: KDH, TCH có thể được thêm vào vì đáp ứng đủ các điều kiện. Không có cổ phiếu nào bị loại. Tổng tài sản của quỹ FTSE Vietnam Swap UCITS ETF vào ngày 24/5 đạt 8.423 tỷ đồng. Cụ thể, tổng giá trị tài sản của quỹ giảm 6% so với đầu năm, NAV tăng 2,8% so với đầu năm, dòng vốn rút ròng đạt -786 tỷ đồng.
Kịch bản 1: KDH, TCH có thể được thêm vào rổ chỉ số FTSE Vietnam Index. Dự kiến Quỹ FTSE Vietnam Swap UCITS ETF sẽ mua khoảng 5,2 triệu cổ phiếu KDH và 4,5 triệu cổ phiếu TCH. Ước tính tỷ trọng danh mục chỉ số và giao dịch của quỹ như sau: VND được bán ra nhiều nhất với 3,8 triệu cổ phiếu; NVL bị bán ra nhiều thứ hai với 3,7 triệu cổ phiếu.
Kịch bản 2: Rổ chỉ số FTSE Vietnam Index được bổ sung thêm mã TCH. Ước tính Quỹ FTSE Vietnam Swap UCITS ETF sẽ mua khoảng 4,6 triệu cổ phiếu TCH. Bên cạnh đó, ước tính tỷ trọng danh mục chỉ số và giao dịch của quỹ như sau: VND bị bán ra 3,5 triệu cổ phiếu; NVL bị bán ra 3,6 triệu cổ phiếu.
Về phía MarketVector Vietnam Local Index, dựa vào dữ liệu được cập nhật ngày 24/5, SSI dự báo EVF, CTR có thể được thêm vào do nằm trong top 85% vốn hóa free-float tích lũy trong số các cổ phiếu đủ điều kiện. Không có cổ phiếu nào bị loại.
Dựa trên các thay đổi như vậy, danh mục chỉ số sẽ mở rộng lên 46 cổ phiếu. Tổng giá trị tài sản của quỹ VanEck Vectors Vietnam ETF vào ngày 24/5 đạt 13.440 tỷ đồng. Trong kỳ đánh giá này, dự kiến Quỹ VanEck Vectors Vietnam ETF sẽ mua khoảng 8,9 triệu cổ phiếu EVF và 1 triệu cổ phiếu CTR.
